最近，美国证券交易委员会和劳工部的法规强调了ESG因素对公司财务绩效的潜在影响。反过来，公司在处理与健康，气候和社会正义有关的员工事务方面面临公众审查。
随着公司将专注于与ESG相关的影响的关注，许多人已经开始将其执行激励付费结构与企业ESG目标保持一致。在2022年代理季节中，这一转变朝着与ESG相关目标的公司绩效绑定到公司绩效的增加，该季节证明了许多著名上市公司在其薪资结构中披露了新的或增强的ESG指标。
作为美国杰出的高管薪酬和员工福利实践的律师，我们协助许多高管和公司董事会浏览这些新的ESG水域。本文根据我们的经验咨询主管和公司董事会分享建议和观点，以理解和谈判薪酬结构。
监管环境
毫不奇怪的是，公司正在增加对ESG指标的关注，就像SEC和DOL围绕ESG相关的公司披露的严格法规。
3月，SEC发布了拟议的规则如果以当前形式采用，这将要求上市公司披露广泛的与ESG相关的信息。这些强制性披露与气候相关风险和相关风险管理过程的治理有关；与气候有关的风险如何或可能对业务运营产生重大影响；以及这些风险如何影响或可能影响战略，业务模型和前景。
在类似的气候意识的静脉中，DOL最近发布了与ESG和退休计划投资有关的两项指南。第一个，一个拟议的规则10月份出版，将使退休计划受托人在做出与有关计划有关的决策时更容易考虑ESG因素。第二，信息请求2月发布，寻求行业利益相关者的意见，即DOL是否可以采取更多解决气候变化对退休计划储蓄的潜在风险。
SEC和DOL的行动是促使公司专注于ESG事务的更大政治和社会趋势的一部分。
ESG Focus持有行政工资
随着公司面临围绕ESG披露和影响的严格法规和审查，可以理解的是，上市公司薪酬委员会将转向将执行工资与这些领域的绩效联系起来。长期以来，基于绩效的薪酬已被接受为激励高管以其股东的最大利益行动的有效手段。
在我们的法律实践中，我们亲眼目睹了公司将高管薪酬与公司ESG目标绑定的一般趋势。在2021年支付给标准普尔500标准普尔的69.6亿美元的薪酬中，其中8.6％或6亿美元与公司ESG绩效有关。
这与公司薪酬领域中公司对ESG型绩效指标的关注更广泛，稳定的增长有关。2019年，16％的美国公司在其执行激励计划中包括ESG注意事项；该数字在2020年上升到21％，在2021年增长了25％。
某些基于绩效的ESG薪酬指标更受欢迎
根据我们在执行补偿结构方面的经验，成功的基于绩效的薪酬计划将执行绩效指标与整体公司的目的和战略紧密相结合。因此，激励计划中包含的ESG指标应（并且确实）根据行业和公司文化而有所不同。特定公司参与环境或社会敏感和劳动密集型行业的程度会影响整体公司战略权衡ESG关注的程度。
但是，总体而言，董事会和薪酬委员会最常选择的ESG指标包括与多样性和人力资本管理有关的指标。这些领域比其他一些ESG指标更量化，这使得它们更易于以基于激励的薪酬目的跟踪。由于其与责任风险的相关性，他们对投资者和其他利益相关者也越来越重要。
尽管公司在其基于绩效的激励计划中包括对“与ESG相关”目标的通用或主观引用仍然相对普遍，但有些正在引入更具体和可衡量的目标...
在最近公开提出的激励计划中，我们已经看到了许多多样性和其他与劳动力有关的目标。例如，一个大型金融机构包括“增加多样性代表”，这是其基于绩效的激励补偿计划的个人绩效标准之一，生效于2021年1月1日，一家保险公司与2022年的高管年度奖励薪酬息息相关。企业实现目标，以增加员工对公司赞助的健康计划的使用。
从主观转向客观测量
在过去的几年中，随着公众和监管压力对公司的提高与ESG相关地区的披露和绩效的增加，我们看到与ESG相关的绩效目标从更一般或主观的目标转变为更清楚地披露的目标和可衡量的目标。尽管有些公司在将ESG目标作为性能指标中时仍然使用通用语言，但许多公司正在使其更具衡量性和客观性。
作为ESG绩效目标更通用或主观风格的一个例子，一家大型运输公司为2021年的短期激励计划绩效目标提供了以下内容：betway必威娱乐合格的申请人占据了公开职位和促销机会，并促进……对工作场所的多样性，公平，宽容和包容性的承诺。”
同样，一家零售公司包括在其2020年股票激励计划中列出的其他金融指标的洗衣清单中的“与环境，社会和治理标准有关的目标”。
我们将这些类型的ESG目标称为“通用”，因为它们包括“善意努力”等主观标准，因此无法量化。
尽管公司在其基于绩效的激励计划中包括对“与ESG相关”目标的通用或主观引用仍然相对普遍，但有些人正在引入更具体和可衡量的目标，以响应增加监管和社会压力以扩大公司可持续性工作必威体育2018。
例如，一家工业机械公司决定在其2022年短期激励计划中包括一个与可衡量的公司进度相关的支付机会的乘数，以实现两个长期目标：“范围1和Scope 2 Greenhouse降低了50％2030年的天然气排放，并在2030年之前在执行领导中实现性别平等的进展。”换句话说，基于对那些特定和可测量的长期目标的测量成就，短期激励付款因素将增加或减少1.1至0.9。
同样，航空航天公司的薪酬委员会将温室气体排放的6.2％减少（与2020年相比）减少了，以确定其短期现金收入计划的支出。例如，在其他情况下，石油公司考虑了在短期薪酬计划下确定支出的排放。
在其他地方，一家金融服务公司最近以非常具体且可衡量的ESG目标为高管的年度激励薪酬。该公司在2021年的代理声明中透露，执行支出可能会增加或减少10％，具体取决于两个因素：企业绩效到2040年的净零温室气体排放目标；并缩小其性别薪酬差距。
一些公司还倾向于披露执行工资的具体百分比，以与ESG目标的进度相关。例如，一家跨国食品公司在其2022年代理声明中披露，首席执行官的绩效评分的10％与全球ESG目标的公司进步直接相关（与健康的生活和社区支持，环境管理和负责任的采购有关）。
随着监管和社会因素在全球影响力和可持续性努力方面继续向公司施加压力，我们希望越来越多的人将执行工资与公司ESG绩效联系起来。必威体育2018我们预测，公司将转向更具体和可衡量的ESG相关目标，以激励高管更加专注于这些领域。我们还预测，公司将继续披露其与ESG相关的薪酬结构，以公开展示公司对ESG的承诺和关注。
